Зав’язка. У 1547 році в Лондоні біля воріт палацу зустрічаються двоє хлопчиків. Принц Едуард Тюдор запрошує жебрака Тома Кенті до своїх покоїв. Вони міняються вбранням і бачать у дзеркалі абсолютно однакових дітей. Помітивши синець на руці Тома, Едуард у лахмітті вибігає на вулицю, щоб покарати вартового, але той виштовхує його геть, приймаючи за бродягу. Принц опиняється в грязюці Смітного двору, а злидар залишається в ролі принца.
Розвиток дії. Поки Тома в палаці вважають принцом, що «втратив пам'ять», справжній Едуард проходить через важкі випробування. Його переслідує банда бродяг, він бачить, як спалюють невинних людей, пізнає голод і кайдани. Його рятує Майлз Гендон. У палаці в цей час помирає Генріх VIII, і Том Кенті стає правителем. Він дивує всіх, скасовуючи жорстокі вироки: рятує засуджених за «чаклунство» та отруєння, демонструючи милосердя простої людини.
Кульмінація. Під час коронації у Вестмінстерському абатстві з натовпу з’являється обірваний Едуард. Щоб підтвердити свою особу, він має вказати місцезнаходження Великої Державної Печатки. Едуард вагається, але Том підказує йому. Виявляється, Том не знав цінності печатки й лущив нею горіхи. Печатку знайдено, і Едуарда визнають законним королем.
Розв’язка. Едуард VI стає королем. Він нагороджує Майлза Гендона титулом графа, а Тома Кенті робить «королівським вихованцем». Едуард правив лише шість років, але його правління було найбільш милосердним, бо щоразу, коли йому пропонували підписати жорстокий закон, він згадував кайдани й лахміття Смітного двору.
